Martín Iván Lanús

Marval O’Farrell Mairal asesoró a los agentes colocadores en la emisión de las obligaciones negociables Clase I y Clase II de la Empresa Provincial De Energia De Cordoba S.A.U. (“EPEC”), realizada en el marco de su programa global de emisión de obligaciones negociables simples (no convertibles en acciones) por hasta US$300 millones (o su equivalente en otras monedas o unidades de valor).

La transacción comprendió la emisión de obligaciones negociables denominadas en dólares estadounidenses y UVA, por valores nominales de US$ 21.316.695 y UVA 13.458.500, respectivamente. La Empresa Provincial De Energia De Cordoba S.A.U. actuó como emisor, Banco de la Provincia de Córdoba S.A. actuó como organizador y agente de liquidación, mientras que, SyC Inversiones S.A., Banco Santander Argentina S.A., Banco de Galicia y Buenos Aires S.A., Macro Securities S.A.U., Puente Hnos. S.A., Balanz Capital Valores S.A.U., Invertir Online S.A.U., Banco de Servicios y Transacciones S.A.U., Facimex Valores S.A., One618 Financial Services S.A.U., PP Inversiones S.A. y Global Valores S.A. participaron como agentes colocadores.

EPEC, la empresa estatal encargada de la generación, transporte y distribución de energía eléctrica en la Provincia de Córdoba regresó al mercado de capitales en una emisión que constituye el primer paso de una estrategia de financiamiento de mayor escala, con la que la compañía busca diversificar sus fuentes de fondeo y consolidarse como emisora recurrente. Los fondos obtenidos serán destinados, en su mayor parte, a financiar el desarrollo y la modernización de la infraestructura eléctrica de la Provincia de Córdoba.

El equipo de Marval O’Farrell Mairal fue liderado por el socio Sergio Tálamo, con la participación de los asociados Martín Iván Lanús, Lautaro Penza, Candela Di Cuffa y Pedro María Azumendi.

Tavarone Rovelli Salim Miani actuó como asesor legal del emisor a través de sus socios Marcelo R. Tavarone y Julieta De Ruggiero, y de los asociados Juan Pablo Reinoso, Angela Briante, Agustina Culetto, Martiniano Lanata d’ Arruda y Francisco Lemesoff.

Marval O’Farrell Mairal asesoró a los agentes colocadores en la emisión de las obligaciones negociables Clase III, Clase IV y Clase V de Banco de la Provincia de Córdoba S.A., realizada en el marco de su programa global de emisión de obligaciones negociables simples (no convertibles en acciones) por hasta US$100 millones (o su equivalente en otras monedas o unidades de valor).

La transacción comprendió la emisión de obligaciones negociables denominadas en pesos, dólares estadounidenses y UVA, por valores nominales de $11.000 millones, US$20 millones y UVA 34.387.337, respectivamente. Banco de la Provincia de Córdoba S.A. actuó como emisor, organizador, agente de liquidación y colocador principal, mientras que Becerra Bursátil S.A., SyC Inversiones S.A., Banco Santander Argentina S.A., Banco de Galicia y Buenos Aires S.A., Macro Securities S.A.U., Puente Hnos. S.A., Balanz Capital Valores S.A.U., Cocos Capital S.A., Invertir Online S.A.U., Allaria S.A., Banco de Servicios y Transacciones S.A.U., Banco Patagonia S.A. y Facimex Valores S.A. participaron como agentes colocadores. Los fondos obtenidos serán destinados a capital de trabajo, inversiones en activos físicos ubicados en la Argentina, aportes de capital en sociedades, refinanciación de pasivos y otorgamiento de préstamos.

El equipo de Marval O’Farrell Mairal fue liderado por el socio Sergio Tálamo, con la participación de los asociados Martín Iván Lanús, Lautaro Penza, Pedro María Azumendi y Felicitas María Bereterbide.

Tavarone Rovelli Salim Miani actuó como asesor legal del emisor.

Marval O’Farrell Mairal participó como asesor legal de TMF Trust Company (Argentina) S.A. en su carácter de fiduciario en la emisión de valores fiduciarios correspondientes al fideicomiso financiero “Creditech VIII” en el marco del Programa Global de Valores Fiduciarios “Creditech”, por un monto total de V/N 13.270.000.000. La operación constituyó la primera emisión en el marco del Programa realizada bajo el régimen de oferta pública con autorización automática de Emisiones Frecuentes.

La emisión se realizó el 2 de octubre de 2026 e incluyó valores de deuda fiduciaria clase A (VDFA) por V/N ARS 10.100.000.000, valores de deuda fiduciaria clase B (VDFB) por V/N ARS 770.000.000 y valores de deuda fiduciaria clase C (VDFC) por V/N ARS 2.400.000.000.

La oferta pública de los valores fiduciarios obtuvo la autorización automática de la CNV con fecha 29 de septiembre de 2026, sin haber contado con la revisión previa por parte de dicho organismo. Los valores fiduciarios se negocian en A3 Mercados S.A. y listan en Bolsas y Mercados Argentinos S.A.

Los VDFA, los VDFB y los VDFC han sido calificados por Moody’s Local AR Agente de Calificación de riesgo S.A. como “AAA.ar (sf)”, “A-.ar (sf)” y “B.ar (sf)” respectivamente.

Creditech S.A. actuó en calidad de fiduciante, administrador, agente de cobro y fideicomisario; TMF Trust Company (Argentina) S.A., como fiduciario y emisor; y Adcap Securities Argentina S.A., como organizador y agente colocador principal. Asimismo, actuaron como agentes colocadores Banco CMF S.A., SBS Trading S.A., Banco Mariva S.A., Banco de Valores S.A., First Capital Markets S.A., IOL Invertironline S.A. y PP Inversiones S.A.

Marval se desempeñó como asesor legal del fiduciario, a través de un equipo liderado por los socios Francisco Abeal y Martín Iván Lanus, junto con su asociada Felicitas María Bereterbide. Por su parte, Creditech S.A. contó con sus propios asesores legales.

Buenos Aires, octubre de 2026. Marval O’Farrell Mairal anuncia la designación de Agustina Dellacasa, Rocío María Goyanes, Mercedes Paola Forchiassin y Martín Ivan Lanús,como nuevos socios de la firma, con efecto a partir del 1 de octubre de 2026.

Las designaciones fortalecen las prácticas de Bancos y Finanzas, Minería, Litigios y Arbitrajes y Derecho Laboral, respectivamente, y reflejan el compromiso de Marval con el desarrollo de talento y la consolidación de equipos especializados para acompañar las necesidades cada vez más complejas de sus clientes.

“Estas designaciones reflejan algo central para Marval: nuestro compromiso con desarrollar talento, seguir construyendo equipos con la profundidad y especialización que requieren los asuntos más complejos de nuestros clientes, y con ofrecer oportunidades de desarrollo profesional a quienes se destacan y tienen muchísimo por aportar en términos personales y profesionales. Agustina, Rocío, Mercedes y Martin han construido trayectorias muy sólidas dentro de la firma, y su incorporación al partnership fortalece capacidades estratégicas para el futuro de Marval”, señaló Gustavo Giay, chairman de Marval.

Agustina Dellacasa se incorporó a Marval en 2018 y concentra su práctica principalmente en el asesoramiento jurídico a compañías del sector minero. Cuenta con experiencia en derecho empresarial y recursos naturales. Es abogada por la Universidad de Buenos Aires y obtuvo un LL.M. en Energy and Climate Law en la Universidad de Groningen, Países Bajos.

Rocío María Goyanes integra Marval desde 2018 y forma parte del departamento de Litigios y Arbitrajes. Su práctica se enfoca en la resolución de disputas complejas, tanto en litigios judiciales como en arbitrajes internacionales, particularmente en controversias comerciales y de inversión vinculadas con los sectores de energía, infraestructura y oil & gas. Es abogada con honores por la Universidad de Buenos Aires y obtuvo un LL.M. en Columbia Law School. Además, se desempeñó como Foreign Associate en el equipo de International Disputes de Baker Botts LLP, en Washington, D.C.

Mercedes Paola Forchiassin ingresó a Marval en 2016 y desarrolla su práctica en Derecho Laboral. Asesora a empresas locales y multinacionales en una amplia variedad de asuntos, incluyendo procesos de reorganización, auditorías laborales en operaciones de M&A, transferencias de empleados, compensaciones, investigaciones internas y desvinculaciones de alta sensibilidad. Es abogada por la Pontificia Universidad Católica Argentina, donde también cursó la Especialización en Derecho del Trabajo y Seguridad Social. Su trayectoria ha sido reconocida por The Legal 500.

Martín Iván Lanús forma parte de Marval desde 2010 y desarrolla su práctica en Bancos y Finanzas. Cuenta con experiencia en la estructuración de fideicomisos, emisiones de obligaciones negociables, operaciones bancarias y asuntos regulatorios vinculados con el mercado de capitales. También asesora en financiamientos complejos, project finance y reestructuraciones de deuda, entre otras operaciones financieras locales e internacionales. Es abogado por la Universidad de Buenos Aires y cuenta con una Maestría en Derecho Empresario por la Universidad de San Andrés. Entre 2021 y 2022 se desempeñó como asociado extranjero en Paul Hastings LLP, en Nueva York.

Con estas incorporaciones al partnership, Marval continúa fortaleciendo sus capacidades en áreas estratégicas y promoviendo el desarrollo profesional dentro de la firma.

Marval O’Farrell Mairal asesoró en la prórroga del Programa Global de Valores Fiduciarios AMES por un monto total de hasta V/N USD 20.000.000, o su equivalente en otras monedas, por un plazo de cinco años.

A partir de la prórroga aprobada, el Programa continuó constituido con los mismos participantes: Asociación Mutual de la Economía Solidaria (AMES), como fiduciante, y TMF Trust Company (Argentina) S.A., como fiduciario.

Marval O’Farrell Mairal se desempeñó como asesor legal de Asociación Mutual de la Economía Solidaria, a través de un equipo liderado por el socio Sergio Tálamo, asistido por los asociados Lautaro Penza, Pedro María Azumendi y Felicitas Bereterbide, y como asesor legal de TMF Trust Company (Argentina) S.A., con la colaboración del asociado Martín Iván Lanús.