Transacciones

Tanoira Cassagne Abogados asesoró a Grúas San Blas S.A. (la “Sociedad”), como emisor y a Banco Supervielle S.A., como organizador, estructurador y colocador, en la emisión de las Obligaciones Negociables PYME CNV Garantizadas “Serie” I por un valor nominal de $100.000.000 (las “ONs PYME”), denominadas, integradas y pagaderas en pesos, con vencimiento el 19 de noviembre 2022 y una tasa de interés nominal anual variable equivalente a la Tasa Badlar más un margen del 0%. Las ONs PYME fueron emitidas el 19 de mayo de 2021.

Las ONs PYME se encuentran garantizadas por Banco Supervielle S.A., en su carácter de Entidad de Garantía autorizada por la CNV.

Grúas San Blas S.A. se dedicada a la importación y distribución de maquinaria para la industria, construcción, oil&gas, minería y agro, bajo las modalidades venta y alquiler. La Sociedad representa con exclusividad en Argentina marcas líderes y reconocidas mundialmente en maquinaria, como ser Sany, Bobcat, Doosan o Manitou. Además, exporta miel envasada y a granel.

El producido neto de los fondos provenientes de esta emisión será destinado por la Sociedad a integración de capital de trabajo en el país, concentración de compra de inventarios en el 2° y 3° trimestre del año para abastecer el incremento de la demanda de compra y alquiler de maquinaria 0km y usada.

Asesores Legales de la Transacción: Tanoira Cassagne Abogados a través de su equipo integrado por sus Socios Alexia Rosenthal y Jaime Uranga; y Asociados: Juan Sanguinetti, Mariana Troncoso y Pilar Domínguez Pose.

Tanoira Cassagne Abogados actuó como asesor legal de la transacción en una nueva emisión en el marco del Programa Global de Valores Fiduciarios “Red Surcos Créditos” de Valores de Deuda Fiduciaria del “Fideicomiso Financiero Red Surcos XIV” (el “Fideicomiso”). 

Banco CMF S.A. actuó como fiduciario y emisor (el “Fiduciario”) y Red Surcos S.A. como fiduciante (el “Fiduciante”), en la emisión de Valores de Deuda Fiduciaria bajo el Fideicomiso, por un valor nominal de $ 255.898.104.

Banco CMF S.A. intervino junto a Banco Macro S.A. como organizadores y junto a Macro Securities S.A. como colocadores del Fideicomiso.

La emisión tuvo por objeto financiar al Fiduciante, mediante la cesión al Fideicomiso de los cheques de pago diferido originados por operaciones de compraventa de semillas e insumos agrícolas a distribuidores y/o productores agropecuarios.

La Comisión Nacional de Valores autorizó el 30 de abril de 2021 la oferta pública de los Valores de Deuda Fiduciaria por V/N $ 255.898.104.

Tanoira Cassagne Abogados actuó a través del equipo liderado por los socios Alexia Rosenthal y Jaime Uranga, asistidos por los asociados Juan Sanguinetti, Mariana Troncoso y Francisco Rojas Andri.

Banco de Valores S. A., que tiene como objetivo fundacional contribuir al desarrollo del mercado de capitales, ingresó recientemente al régimen de oferta pública.

Marval O'Farrell Mairal ha participado en el ingreso al régimen de oferta pública para la totalidad de las acciones en circulación en que se representa el capital de la entidad, por un valor nominal de ARS 813 829 503.

El 3 de mayo de 2021, la Comisión Nacional de Valores autorizó la oferta pública de estas acciones, que ya se encontraban en circulación. Asimismo, una vez obtenida la correspondiente autorización, las acciones se negociarán y listarán en Bolsas y Mercados Argentinos S. A.

A lo largo de los años, Banco de Valores se afianzó en el segmento de banca especializada y se constituyó como la entidad financiera más reconocida con el mercado de capitales en la Argentina. Mantuvo siempre intactos sus dos pilares de política de negocios: generar servicios de excelencia para el mercado de capitales y mantener una liquidez y solvencia que, en todo momento, garantice la disponibilidad de los fondos necesarios para el normal funcionamiento de dicho mercado.

El ingreso de Banco de Valores al régimen de oferta pública representa hito en su historia y en la del mercado de capitales argentino.

Marval O’Farrell Mairal se desempeñó como asesor legal de la transacción, con un equipo liderado por el socio Roberto E. Silva (h) y su asociado Martín I. Lanús.

Brady Abogados asesoró a Banco de Valores S. A. en cuestiones societarias internas, con un equipo liderado por el socio Lucas Brady y su asociado Juan Locícero.

Albanesi Energía S.A. (“AESA”), una compañía argentina dedicada a la generación de energía, ingresó al régimen de oferta pública con la creación de un Programa Global de Emisión de Obligaciones Negociables Simples por hasta US$ 250.000.000 (o su equivalente en otras monedas o unidades de medida o valor) y la posterior emisión de sus Obligaciones Negociables Clases I y II por un valor nominal en conjunto de hasta US$ 20.000.000, ampliable a US$40.000.000. 

AESA fue asesorada por Salaverri | Burgio | Wetzler Malbrán Abogados en su ingreso al régimen de oferta pública y en la creación de su Programa.

Bajo el Programa, con fecha 7 de mayo de 2021, se emitieron las Obligaciones Negociables Clase I, por un valor nominal de U$S 5.937.081, y las Obligaciones Negociables Clase II, por un valor nominal de 42.321.348 UVAs (equivalente a $3.193.568.920,08), ambas con vencimiento el 7 de noviembre de 2023. AESA utilizará los fondos obtenidos de la colocación de las Obligaciones Negociables Clase I y Clase II para cumplir con el pago de ciertas cuotas de capital e intereses adeudados a UBS AG, Stamford Branch (“UBS”) bajo el contrato de préstamo celebrado en fecha 26 de enero de 2017 (conforme fuera enmendado con fechas 5 de abril de 2019 y 14 de abril de 2021).

Banco de Servicios y Transacciones S.A y SBS Capital S.A., se desempeñaron como organizadores, y junto con SBS Trading S.A., Facimex Valores S.A., Banco de la Provincia de Buenos Aires, BACS Banco de Crédito y Securitización S.A., Balanz Capital Valores S.A.U., TPCG Valores S.A.U., Allaria Ledesma & Cía. S.A., Macro Securities S.A. , Banco Hipotecario S.A., Sociedad de Bolsa Centaurus S.A. y AdCap Securities Argentina S.A., actuaron como agentes colocadores (los “Agentes Colocadores”).

AESA fue asesorada por su equipo de legales, integrado por Fabiana López León, Claudio Gastón Mayorca, María Mercedes Cabello y María Soledad Baratta.

Salaverri | Burgio | Wetzler Malbrán Abogados se desempeñó como asesor legal Albanesi Energía S.A., a través de sus socios Roberto Lizondo y Pablo Fernández Pujadas y los asociados Marcos Gabriel Linares, Lucía de Miceu  y Camila Mindlin.

Tavarone, Rovelli, Salim & Miani se desempeñó como asesor legal de los Agentes Colocadores, a través de sus socios Marcelo Tavarone y Julieta De Ruggiero, y sus asociados Facundo González Bustamante, Beltrán Romero y Daiana Suk.

MBP Partners Abogados asesoró a Mota-Engil México S.A.P.I. en la conformación de una unión transitoria con Rovella Carranza S.A. y su posterior presentación y adjudicación de las obras comprendidas en la “Licitación Pública Internacional N° 07/2019 - Ruta Nacional Nº 7 – Ampliación Túnel Caracoles y Construcción de Galerías de Interconexión”, ubicadas en el paso internacional de Cristo Redentor en la Provincia de Mendoza.

Las obras, que serán financiadas parcialmente por el Banco Interamericano de Desarrollo (BID) y por el Fondo del Tesoro de la Nación, implican un presupuesto oficial de AR$2.111 millones y un plazo de obra de 27 meses. El proyecto pertenece al programa de ampliación de capacidad y mejoras de seguridad en los accesos al paso Cristo Redentor y es una obra clave para la transformación de los caminos de alta montaña.

El Grupo Mota-Engil -compañía líder en Portugal con una posición consolidada en el ranking de los 25 grupos europeos más importantes del sector de la construcción-, desarrolla negocios en 24 países alrededor de Europa, África y Latinoamérica -incluyendo Argentina-.

MBP Partners Abogados actuó como asesor legal de Mota-Engil a través de su socia Victoria Bengochea y los asociados Juan Segundo Barbeito y Martín Montes de Oca. Por su lado, Rovella Carranza contó con el asesoramiento de sus abogados internos, Emiliano Zanetta y Florencia García Talavera.

Zang, Bergel & Viñes Abogados asesoró a IRSA Inversiones y Representaciones S.A.(“IRSA” o la “Compañía”) en la oferta realizada por la Sociedad de 80.000.000 (noventa millones) de nuevas acciones ordinarias (“Nuevas Acciones”) (o su equivalente de 8.000.000 de GDSs cada uno representativo de 10 Nuevas Acciones), escriturales, de ARS 1 (un peso) de valor nominal cada una y con derecho a un voto por acción, con derecho a percibir dividendos en igualdad de condiciones que las acciones en circulación al momento de la emisión, y que otorgan derecho a recibir hasta 80.000.000 (noventa millones) de Opciones para suscribir nuevas acciones ordinarias (“Opciones” u “Opción”).

El 6 de mayo de 2021, IRSA cerró exitosamente la oferta habiendo, los accionistas de la Sociedad, suscripto bajo el derecho de preferencia la cantidad de 79.144.833 Nuevas Acciones, es decir el 99% de las acciones ofrecidas, y solicitado a través del derecho de acrecer 15.433.539 Nuevas Acciones adicionales, por las cuales se emitirán 855.167 Nuevas Acciones, completando de esta forma la emisión de la totalidad de 80.000.000 de Nuevas Acciones (o su equivalente en GDSs) ofrecidas. Asimismo, se emitirán 80.000.000 de Opciones que facultarán a los tenedores a través de su ejercicio para adquirir hasta 80.000.000 de Nuevas Acciones adicionales.

La oferta fue dirigida al mercado local e internacional y las Nuevas Acciones y las Opciones han sido autorizadas para su listado en Bolsas y Mercados Argentinos S.A. mientras que los GDS han sido autorizados para su listado en NYSE.

Asesores legales de IRSA

En Buenos Aires:

Zang, Bergel & Viñes Abogados actuó como asesor legal de la emisión a través de su socia Carolina Zang y sus asociados Ignacio Milito Bianchi y Sofía Capozzi.

En Nueva York:

Simpson Thacher & Bartlett LLP actuó como asesor legal de la emisión a través de su socio Jaime Mercado, su consejera senior Kirsten Davis y su asociado Antonio Ribichini.

Tanoira Cassagne Abogados actuó como asesor legal de la transacción en una nueva emisión en el marco del Programa Global de Valores Fiduciarios “Red Surcos Créditos” de Valores de Deuda Fiduciaria del “Fideicomiso Financiero Red Surcos XIV” (el “Fideicomiso”).

Banco CMF S.A. actuó como fiduciario y emisor (el “Fiduciario”) y Red Surcos S.A. como fiduciante (el “Fiduciante”), en la emisión de Valores de Deuda Fiduciaria bajo el Fideicomiso, por un valor nominal de $ 255.898.104. 

Banco CMF S.A. intervino junto a Banco Macro S.A. como organizadores y junto a Macro Securities S.A. como colocadores del Fideicomiso.

La emisión tuvo por objeto financiar al Fiduciante, mediante la cesión al Fideicomiso de los cheques de pago diferido originados por operaciones de compraventa de semillas e insumos agrícolas a distribuidores y/o productores agropecuarios.

La Comisión Nacional de Valores autorizó el 30 de abril de 2021 la oferta pública de los Valores de Deuda Fiduciaria por V/N $ 255.898.104.

Tanoira Cassagne Abogados actuó a través del equipo liderado por los socios Alexia Rosenthal y Jaime Uranga, asistidos por los asociados Juan Sanguinetti, Mariana Troncoso y Francisco Rojas Andri.

Bruchou representó a una de las más importantes generadoras de energía en una demanda contra la Provincia de Buenos Aires que tramitó ante la Corte Suprema de Justicia de la Nación (CSJN), instaurando un sólido antecedente en el ámbito impositivo.

La demanda cuestionó la aplicación del impuesto sobre los ingresos brutos a la actividad de generación de energía, tanto para el mercado spot como para el mercado a término. La CSJN hizo lugar a la acción y sostuvo por primera vez que los ingresos vinculados con el mercado a término no están sujetos al pago del impuesto sobre los ingresos brutos. 

Según este fallo, las provincias no podrán amparar una conducta que interfiera en la satisfacción de un interés público nacional. A su vez, tampoco podrán justificar la prescindencia de la solidaridad requerida por el destino común de la Nación.

Algunas particularidades:

La CSJN sostuvo que los contratos celebrados por las empresas generadoras de energía con los grandes usuarios quedan comprendidos en la jurisdicción nacional, lo cual implica que su regulación, fiscalización y control corresponde a la actividad del Gobierno Federal.

Además, la CSJN agregó que, aunque el sistema federal importa asignación de competencia a las jurisdicciones federal y provincial, ello no implica la subordinación de los estados particulares al gobierno central. Por el contrario, se enfoca en la coordinación de esfuerzos y funciones dirigidos al bien común general, tarea en la que ambos han de colaborar para la consecución eficaz de aquel fin: no debe verse aquí enfrentamiento de poderes, sino unión de ellos en vista a metas comunes.

Equipo de asesoramiento:

Bruchou: equipo liderado por Liban Kusa, Nicolás Nogueira Castellini y Antu Aguilar.

El pasado 6 de abril Tarjeta Naranja S.A. llevó a cabo la emisión de las Obligaciones Negociables Clase XLVII, denominadas, suscriptas y pagaderas en Dólares Estadounidenses por un valor de US$8.500.000, emitidas con el fin de refinanciar parcialmente las Obligaciones Negociables Clase XXXVII, en cumplimiento de las Comunicaciones del BCRA “A” 7106 y “A” 7230. Las Obligaciones Negociables Clase XLVII, con vencimiento el 28 de abril de 2023, devengarán intereses a una tasa fija del 7% n.a. y amortizarán su capital en un solo pago en la fecha de vencimiento. FIX SCR S.A. las ha calificado “AA-(arg)”.

El 26 de abril de 2021, Tarjeta Naranja emitió las Obligaciones Negociables Clase XLVIII, denominadas, suscriptas y pagaderas en Pesos, por un valor de AR$5.001.000.000. Las Obligaciones Negociables Clase XLVIII, con vencimiento el 26 de abril de 2022, devengarán intereses a una tasa variable, que será equivalente a la suma de la Tasa Badlar Privada más un margen de corte del 5% n.a. y amortizarán su capital en un solo pago en la fecha de vencimiento. FIX SCR S.A. las ha calificado “A1(arg)”.

Ambas emisiones fueron realizadas bajo el marco del Programa Global de Emisión de Obligaciones Negociables a corto, mediano y/o largo plazo por un valor nominal de hasta US$1.000.000.000 (o su equivalente en otras monedas, unidades de medida o unidades de valor). Las Obligaciones Negociables Clase XLVII y XLVIII han sido admitidas para su listado en Bolsas y Mercados Argentinos S.A. y autorizadas para su negociación en el Mercado Abierto Electrónico S.A.

En la emisión de las Obligaciones Negociables Clase XLVII, el Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U. actuó como organizador y colocador. Todas las partes fueron asesoradas por Beccar Varela: equipo liderado por Luciana Denegri y Pablo J. Torretta, con la participación de María Victoria Pavani, Gonzalo Ochoa y María Inés Cappelletti.

En la emisión de las Obligaciones Negociables Clase XLVIII, Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U. actuó como organizador y colocador y Banco Comafi S.A., Banco Itaú Argentina S.A., Banco Patagonia S.A., Industrial Valores S.A., Itaú Valores S.A. y Macro Securities S.A. actuaron como colocadores. Todas las partes fueron asesoradas por Beccar Varela: equipo liderado por Luciana Denegri con la participación de María Victoria Pavani, María Inés Cappelletti, Julián Ojeda y María Luján Retamozo.

Qualitest, una de las principales empresas de control de calidad y pruebas de software impulsadas por ingeniería y con tecnología de inteligencia artificial, ha adquirido Olenick & Associates, con sede en Chicago, junto con sus subsidiarias en Irlanda del Norte y Argentina. La transacción se cerró el 16 de abril de 2021.

MHR actuó como asesor local de Qualitest en todos los asuntos vinculados con la compra de subsidiaria de Olenick en Argentina.

Fundada en 1997, Qualitest ofrece una amplia gama de soluciones de pruebas e ingeniería de calidad, diseñadas para testeo y calidad de software. Qualitest alcanza este objetivo mediante la implementación de modelos de participación adaptados a las necesidades de pruebas precisas de las plataformas tecnológicas en las industrias de tecnología, servicios financieros, comercio minorista, telecomunicaciones, atención médica, seguros, aeroespacial, medios y servicios públicos, entre otras.

Asesores de Qualitest:

• Holland & Knight LLP:

Socio Aaron Slavens, y asociados Caitlin Simkins y Michael Ginzburg.

• Martínez de Hoz & Rueda (Asesores en Argentina):

Socio Fernando Zoppi, y asociados Tomás Dellepiane y Clara Speroni.

Asesores de Olenick:

• Duggan Bertsch, LLC:

Socio Steven H. Shapiro, y asociados Mary F. Duby y Michael A. Passananti.

• Martín Fandiño (Asesor en Argentina).

Luego de participar en la emisión de la primera, segunda y tercera series, Marval O’Farrell Mairal actuó como asesor legal en la emisión de la cuarta serie de valores fiduciarios correspondientes al fideicomiso financiero “Mercado Crédito Consumo”, por un monto total de V/N ARS 799 992 975, en el marco del Programa Global de Valores Fiduciarios “Mercado Crédito”, que tituliza préstamos 100 % digitales.

La emisión se realizó el 4 de mayo de 2021 e incluyó valores de deuda fiduciaria por V/N ARS 619 994 556 y certificados de participación por V/N ARS 179 998 419.

MercadoLibre SRL se desempeñó como fiduciante, administrador y agente de cobro, mientras que el Banco Patagonia S. A. actuó como fiduciario, organizador y colocador, y Allaria Ledesma & Cía. SA, como subcolocador.   

Bajo la misma estructura utilizada en las emisiones anteriores, el patrimonio fideicomitido en Mercado Crédito Consumo IV consiste en préstamos de consumo otorgados de manera 100 % digital a usuarios y consumidores a través de la ejecución de instrumentos privados suscriptos mediante firma electrónica por la plataforma electrónica de MercadoLibre. Asimismo, el fideicomiso opera con una estructura revolving durante los 5 primeros meses.

La Comisión Nacional de Valores autorizó la oferta pública de estos valores fiduciarios, que se negocian en el Mercado Abierto Electrónico y listan en Bolsas y Mercados Argentinos S. A.

Marval O’Farrell Mairal se desempeñó como asesor legal de la transacción a través de su socio Juan M. Diehl Moreno y sus asociados Sergio Tálamo, Jacqueline Berkenstadt y Marina Rotman.   

Alejandra Attar Cohen, Micaela Varas Bleuer y Melanie Peker actuaron como asesores legales internos de MercadoLibre.

Tanoira Cassagne Abogados y Estudio Aranguren Abogados intervienen en la estructuración de un préstamo sindicado por hasta la suma de AR$ 700.625.250 otorgado a Morixe Hermanos S.A.C.I. (“Morixe”)

El préstamo fue otorgado por Banco Santander Río S.A., Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U., y HSBC Bank Argentina S.A., (los “Bancos”) a Morixe, una empresa líder en la elaboración y comercialización de alimentos en Argentina y Latinoamérica. Banco Santander Río S.A. además actuó como agente administrativo de la transacción.

Asesoramiento legal externo de Morixe:

Estudio Aranguren Abogados por intermedio de Pablo J. Lozada, José M. Aranguren (h), Juan Francisco Thomas y Sebastián Y. Lores.

Asesoramiento legal externo de los Bancos:

Tanoira Cassagne Abogados por intermedio de sus socias Alexia Rosenthal y Jaime Uranga y sus asociados Ignacio Criado Díaz y Pilar María Domínguez Pose.

Asesoramiento legal interno de los Bancos:

Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U.: Fernán Pereyra de Olazabal.

Banco Santander Río S.A.:  Eduardo Ramos y Clarisa Laura Prado.

HSBC Bank Argentina S.A.: Enrique Basabe Picasso.

MBP Partners Abogados asesoró y asistió a Centaurus Energy Inc. y a Madalena Energy Argentina S.R.L. en la venta y transferencia de todos sus derechos bajo el contrato de unión transitoria sobre el área “Coirón Amargo Sur Este” a favor de Pan American Energy S.L. Sucursal Argentina. El área “Coirón Amargo Sur Este” es una en área focalizada en la producción de petróleo no convencional, emplazada en la formación Vaca Muerta en la Provincia de Neuquén.

La transacción implicó un monto superior a USD50MM, junto con la cancelación de ciertas deudas pendiente de pago por motivo de ciertos contratos de mutuo oportunamente suscriptos entre las partes.

Centaurus Energy Inc. es una compañía de oil & gas incorporada y regulada bajo las leyes de Calgary (Alberta, Canadá), cuyas acciones se encuentran registradas y cotizan en la bolsa de Toronto, con operaciones en la República Argentina. Entre otros activos, Centaurus Energy Inc. cuenta con participación en distintas áreas con permisos de exploración o explotación -según el caso-, como Valle Morado, Santa Victoria, Curamhuele, Coirón Amargo Norte, Puesto Morales, Palmar Largo, entre otras.

MBP Partners Abogados actuó como asesor legal de Centaurus Energy Inc. y de su subsidiaria Madalena Energy Argentina S.R.L. bajo todos los aspectos involucrados en la transacción conforme las leyes de la República Argentina. En este sentido, la transacción estuvo liderada por los socios Victoria Bengochea e Ignacio Meggiolaro, junto con la participación de la socia Martina Caunedo en lo relativo a los aspectos impositivos de la transacción.

Bruchou, Fernández Madero & Lombardi asistió legalmente en Argentina a Roxgold Inc. (Roxgold), empresa minera canadiense, en relación al acuerdo definitivo firmado con Fortuna Silver Mines Inc. (Fortuna) para la combinación de sus negocios con el objetivo de crear una plataforma global intermedia y de bajo costo productora de metales preciosos en las regiones productoras de más rápido crecimiento del mundo.

Según los términos del acuerdo, Fortuna adquirirá todos los valores emitidos y en circulación de Roxgold de conformidad con el plan acordado. Una vez completada la transacción, los actuales accionistas de Roxgold y Fortuna poseerán aproximadamente el 35,7% y el 64,3% del negocio resultante de la combinación, respectivamente.

Asesoramiento a Roxgold:

Argentina - Bruchou, Fernández Madero & Lombardi: socios Sebastián Pedro Vedoya y Sergio Arbeleche; asociados Pablo Crimer y Dolores Cattaneo.

Canadá - Davies Ward Phillips & Vineberg LLP: socios Melanie Shishler y Aaron Atkinson, y asociado Shane Freedman.

Marval O’Farrell Mairal asesoró a Lyondell Basell, una de las empresas de plásticos, productos químicos y refinación más grandes del mundo, en la venta de sus acciones en Surplast S. A. El cierre de la transacción tuvo lugar el 31 de marzo.

Asesor de Lyondell Basell (vendedor)

Marval O’Farrell Mairal, a través de los socios Pablo Artagaveytia y Diego Kelly junto con los asociados Jong Uk Woo, María Eugenia Cantenys y Verónica V. Raffaeli

Asesores de Alta Plástica S. A. (comprador)

Díaz Bobillo, Sigwald & Vittone, a través del socio Andrés Vittone y la asociada Camila Evangelista.

Finares S.A. realizó una nueva emisión de obligaciones negociables Pyme serie II por un valor nominal total de emisión de $ 100.000.000, con vencimiento el 27 de abril de 2022, en el marco del programa global de emisión de obligaciones negociables Pyme por hasta un valor nominal de $ 900.000.000 (o su equivalente en otras monedas). La Fecha de Emisión y Liquidación fue el 27 de abril de 2021.

AdCap Securities Argentina S.A. intervino como Organizador y Colocador y Banco de Servicios y Transacciones S.A. y Alycbur S.A. como Co-Colocadores

Las Obligaciones Negociables Serie II han sido autorizadas para su negociación en el Mercado Abierto Electrónico S.A. y para su listado en Bolsas y Mercados Argentinos S.A.

Nicholson y Cano intervino a través de un equipo integrado por el socio Mario Kenny y el asociado Juan Martín Ferreiro. 

Estudio O’Farrell asesoró a YPF Energía Eléctrica S.A. y Tanoira Cassagne Abogados asesoró a Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U., Banco Santander Río S.A., Banco Macro S.A., Banco Hipotecario S.A., BACS Banco de Crédito y Securitización S.A., Banco BBVA Argentina S.A., Banco Itaú Argentina S.A., Itaú Valores S.A., Macro Securities S.A., SBS Trading S.A., Allaria Ledesma & Cía. S.A. y Balanz Capital Valores S.A.U., como colocadores, en (i) la Oferta de Canje dirigida a tenedores de obligaciones negociables clase I (las “Obligaciones Negociables Existentes”), emitidas bajo el programa global de obligaciones negociables simples (no convertibles en acciones) (el “Programa”), por un valor nominal de US$45.343.033; y (ii) en la Oferta Pública de las obligaciones negociables clase VI (las “Obligaciones Negociables Clase VI”) emitidas bajo el Programa el 16 de abril de 2021, por un valor nominal de US$14.656.967 con vencimiento en el año 2023, a tasa fija del 10,24% nominal.

YPF Energía Eléctrica S.A. a través de la oferta de canje obtuvo una aceptación del 45,34% de los tenedores de las Obligaciones Negociables Existentes, mientras que las Obligaciones Negociables Clase VI se colocaron en oferta pública, cumpliendo así con los parámetros previstos en el esquema de refinanciación postulado por la Comunicación “A” 7230 del Banco Central de la República Argentina.

YPF Energía Eléctrica S.A. es una empresa de generación y comercialización de energía eléctrica, subsidiaria de YPF S.A. (75,01% del capital social) y GE EFS Power Investments B.V. (24,99% del capital social).

Las Obligaciones Negociables han sido autorizadas para su listado en el Mercado Abierto Electrónico S.A.

Asesoramiento legal a YPF Energía Eléctrica S.A.

Estudio O'Farrell: Socios Uriel F. O’Farrell y Sebastián Luegmayer y asociado Alejo Muñoz de Toro.

Asesoramiento legal interno de YPF Energía Eléctrica S.A.

Mariela Aguilar y Catalina Beccar Varela.

Asesoramiento legal a los Colocadores

Tanoira Cassagne Abogados: Socios Alexia Rosenthal, Jaime Uranga y Rocío Carrica y asociados Ignacio Criado Díaz y Mariana Troncoso.

Asesoramiento legal interno de los Colocadores

Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U.: Enrique Cullen, Fernan Pereyra de Olazabal y Patricia Araujo.

Banco Santander Río S.A.: Ignacio Garcia Deibe, Eduardo Ramos y Clarisa Prado.

Banco Macro S.A. y Macro Securities S.A.: Rodrigo Covello y Valeria Lopez Marti.

Banco Hipotecario S.A.: Guillermo Miedan y Mariana Cegna.

BACS Banco de Crédito y Securitización S.A.: Solange Spinelli y Agustina Houlin.

Banco BBVA Argentina S.A.: María Gabriela Mancuso y María Dolores Distefano.

Banco Itaú Argentina S.A.: Leonardo Andres Micucci y Luisina Rossi.

Itaú Valores S.A.: Leonardo Andres Micucci y Luisina Rossi.

SBS Trading S.A.: Catalina Menéndez.

Allaria Ledesma & Cía. S.A.: Gonzalo Sánchez López.

Balanz Capital Valores S.A.U.: Ana Paula Dandlen, Santiago Giambruni y Luciano Taraciuk.

ALBANESI ENERGÍA S.A. (“AESA”), una compañía argentina dedicada a la generación de energía, refinanció el préstamo recibido en el año 2017 por un monto de hasta US$ 175.000.000 (Dólares ciento setenta y cinco millones), destinados a financiar la construcción y puesta en marcha una planta de generación de energía, con vencimiento originalmente previsto para el 31 de diciembre de 2021. UBS Investment Bank (“UBS”) actuó como organizador y agente administrativo. La refinanciación en cuestión permitió a AESA mejorar su perfil de vencimientos de deuda, así como también dar cumplimiento a lo dispuesto por el Banco Central de la República Argentina a través de las Comunicaciones “A” 7106 y 7230.

AESA fue asesorada por su equipo de legales, integrado por su gerente Claudio Gastón Mayorca y la abogada senior Mercedes Cabello, mientras que Salaverri, Burgio & Wetzler Malbran y Simpson Thacher & Bartlett LLP actuaron como asesores locales e internacionales, respectivamente.

El equipo de Salaverri, Burgio & Wetzler Malbran incluyó a los socios Roberto Lizondo y Pablo Fernández Pujadas y a los asociados Marcos Gabriel Linares, Lucia de Miceu y Camila Mindlin. Adicionalmente, el equipo de Simpson Thacher & Bartlett LLP fue integrado por el socio Juan Francisco Mendez y el abogado Antonio Ribichini.

Tavarone, Rovelli, Salim & Miani actuó como asesor legal argentino de UBS a través de un equipo integrado por los socios Marcelo R. Tavarone y Francisco Molina Portela, y las asociadas Daiana Suk y Ximena Sumaria; mientras que Skadden, Arps, Slate, Meagher & Flom LLP actuó como asesores internacionales de UBS, por medio de un equipo integrado por el Socio Alejandro González Lazzeri, el asociado José Nicolás Pérez Sierra y el abogado internacional Pedro Diego Diaz Asmat.

Tavarone, Rovelli, Salim & Miani participó como asesor legal en la emisión de obligaciones negociables PYME CNV Clase III y Clase IV de Petrolera Aconcagua Energía S.A.

Con fecha 19 de abril de 2021, se emitieron:

• obligaciones negociables PYME CNV Clase III a tasa fija, por un valor nominal de U$S 2.258.700,
• obligaciones negociables PYME CNV Clase IV a tasa variable, por un valor nominal de $330.957.446

Estas emisiones se encuadran bajo el marco del programa global para la emisión de obligaciones negociables PYME CNV por un monto máximo de hasta $900.000.000 y tienen como vencimiento el 19 de abril de 2024.

Las Obligaciones Negociables fueron emitidas con el propósito de llevar adelante inversiones en activos físicos y bienes de capital situados en el país, incluyendo inversiones en infraestructura de producción y desarrollos integrales de petróleo y gas.

Banco de Servicios y Transacciones S.A. actuó como organizador y colocador, y Banco Supervielle S.A., Banco Mariva S.A., SBS Trading S.A., Consultatio Investments S.A., Allaria Ledesma & Cia. S.A. y AdCap Securities Argentina S.A. actuaron como colocadores.

Tavarone, Rovelli, Salim & Miani actuó como asesor legal de Petrolera Aconcagua Energía S.A., a través del equipo liderado por el socio Federico Salim, y por los asociados Matías D. Otero y Gonzalo Joaquín Caceres.

Tanoira Cassagne Abogados asesoró a Metalfor S.A. (la “Sociedad”), como emisor, a Banco Supervielle S.A., como organizador, estructurador y colocador, y a Banco de Servicios y Transacciones S.A. y Banco Mariva S.A., como colocadores, en la emisión de las Obligaciones Negociables PYME CNV Garantizadas Serie II por un valor nominal de $300.000.000 (las “ONs PYME”), denominadas, integradas y pagaderas en pesos, con vencimiento el 19 de abril 2023 y una tasa de interés nominal anual variable equivalente a la Tasa BADLAR más un margen del 0%. Las ONs PYME fueron emitidas el 19 de abril de 2021.

Las ONs PYME están garantizadas por Banco Supervielle S.A., Banco de Servicios y Transacciones S.A. y Banco Mariva S.A., en su carácter de Entidades de Garantía autorizadas por la CNV.

Metalfor S.A. es una compañía cuya principal actividad es la producción de máquinas agrícolas, en especial la fabricación de pulverizadores y fertilizadores para usos agropecuario y forestal. Además, comercializa bienes relacionados con el agro.

El producido neto de los fondos provenientes de esta emisión será destinado por la Sociedad a capital de trabajo e inversión productiva destinada a infraestructura agropecuaria para fabricación de maquinaria agrícola.

Asesores Legales de la Transacción: Tanoira Cassagne Abogados a través de su equipo integrado por sus Socios Alexia Rosenthal y Jaime Uranga; y Asociados: Juan Sanguinetti, Belén Azimonti y Pilar Domínguez Pose.