Transacciones

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TCA asesora a GST Grupo Financiero en la adquisición del ALYC DEAL

TCA Tanoira Cassagne asesora a GST Grupo Financiero en la adquisición de DEAL S.A.
GST Grupo Financiero, un grupo destacado en el sector financiero argentino, especializado en soluciones de inversión y asesoría financiera, ha adquirido el 100% del paquete accionario de DEAL S.A., una entidad habilitada por la Comisión Nacional de Valores (CNV) para actuar como Agente de Liquidación y Compensación (ALY) y Agente de Custodia y Depósito (ACDI).
DEAL S.A. ofrece una amplia gama de servicios financieros, incluyendo la comercialización de instrumentos de inversión como acciones, bonos y fondos comunes de inversión, así como la asesoría en renta variable y la gestión de activos.
TCA asesoró a GST Grupo Financiero en todas las etapas de la transacción, la cual fue coordinada por su abogada interna, Paula de la Serna.
El equipo de TCA estuvo liderado por Santiago J. Monti, socio del departamento de Corporate y M&A y Alexia Rosenthal socia del departamento de Derecho Financiero y Bancario y por las asociadas María Victoria Genoni, Ignacio Nantes y Sol Berdullas.
Por su parte, los vendedores fueron asesorados por CIBILS | LABOUGLE | IBAÑEZ |, con la participación de Joaquín Ibañez, Pamena Peralta Ramos y Dominique Freysselinard.
					
									TCA Tanoira Cassagne y Bruchou & Funes de Rioja asesoran en la primera emisión de obligaciones negociables de una minera en el mercado de capitales argentino.							
		
TCA Tanoira Cassagne (“TCA”) asesoró a Minera Exar S.A., y Bruchou & Funes de Rioja asesoró a Banco Santander Argentina S.A., Industrial and Commercial Bank of China (Argentina) S.A.U.,  Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U., Banco BBVA Argentina S.A., Macro Securities S.A.U., Banco Mariva S.A., Banco Supervielle S.A., Balanz Capital Valores S.A.U., Puente Hnos S.A., Allaria S.A., Invertironline S.A.U., TPCG Valores S.A.U., Global Valores S.A., Max Capital S.A., Neix S.A., Banco Comafi S.A. y Cohen S.A. como colocadores, en la emisión de las Obligaciones Negociables Clase I por un valor nominal de US$50.000.000 a tasa del 8,00% denominadas y pagaderas en Dólares Estadounidenses en Argentina con vencimiento el 11 de noviembre de 2027.
Las Obligaciones Negociables han sido autorizadas para su listado en MAE y BYMA.
EXAR es una empresa argentina dedicada al desarrollo y producción de carbonato de litio en el Salar Cauchari-Olaroz, donde se emplaza la “Planta Cauchari-Olaroz”, en la provincia de Jujuy, República Argentina.
La compañía se encuentra en la fase de entrada a régimen y cuenta con la capacidad instalada para alcanzar una producción de 40.000 toneladas por año de carbonato de litio grado batería.
Este hito marca un momento decisivo para la industria minera, abriendo nuevas oportunidades de inversión y estableciendo un precedente para futuras empresas del sector.
Asesores Legales de la Emisora: TCA a través de su equipo integrado por sus Socios Alexia Rosenthal, Jaime Uranga e Ignacio Criado Díaz; y Asociados: Carolina Mercero, Teófilo Trusso y Stefanía Lo Valvo. 

									Louis Dreyfus Company adquiere una planta de acopio y acondicionamiento de granos en la Provincia de Entre Ríos, Argentina.							
		
Pérez Alati, Grondona, Benites & Arntsen (“PAGBAM”) asesoró a Louis Dreyfus Company (“LDC”) en la adquisición de una planta de acopio y acondicionamiento de granos ubicada en el Departamento Tala, Distrito Cle Gualeguay, Municipio de Gobernador Mansilla, Provincia de Entre Ríos, Argentina.
El inmueble sobre el que se encuentra emplazada la planta de acopio posee una superficie aproximada de 7 hectáreas. La planta cuenta con una capacidad estática de 7.500 toneladas en silos, además de un predio aledaño para el almacenamiento adicional en silobolsas; asimismo, cuenta con tres silos para el almacenamiento y despacho de fertilizantes.
La adquisición del acopio forma parte de los planes estratégicos de la compañía para reforzar sus operaciones de comercialización de cereales y oleaginosas en el país, y respalda la expansión de sus actividades en el país.
PAGBAM se desempeñó como asesor legal de LDC, con un equipo liderado por el sector  de derecho inmobiliario, conformado por el socio Guillermo E. Quiñoa y los asociados Rosario Stoppani, Alejandro Polivanoff y Juan von Kesselstatt, apoyado por el equipo de defensa de la competencia integrado por el socio Luis D. Barry y la consejera M. Clara Rodríguez Llanos, y por el equipo de derecho corporativo, integrado por los asociados Alicia Codagnone y Nicolás del Campo Wilson.

									Beccar Varela asesora a EPAM en la adquisición de NEORIS							
		
Buenos Aires, 15 de noviembre de 2024 — Beccar Varela asesoró a EPAM Systems Inc., empresa de servicios de transformación digital e ingeniería de productos, en la adquisición de la consultora global de tecnología NEORIS. El anuncio del cierre de la transacción se produjo el pasado 31 de octubre. 
EPAM efectuó la compra de NEORIS a los fondos gestionados por Advent International, uno de los mayores inversionistas globales de capital privado, y a Cemex, una empresa global de materiales de construcción. Dado que EPAM es un proveedor global líder en servicios de ingeniería, nube y transformación digital habilitada por inteligencia artificial, la adquisición ampliará sus capacidades de entrega en América Latina y Europa, y aumentará el valor para los clientes en industrias clave.
NEORIS es una consultora global de tecnología avanzada con sede en Miami y más de 4.800 profesionales en importantes centros de talento en América Latina, España y EE.UU.
Beccar Varela asesoró a EPAM en Argentina, desempeñando las tareas de due diligence y asistencia legal en la confección y revisión de ciertos documentos mediante los cuales se instrumentó la transacción. La firma Orrick coordinó la operación en todas las jurisdicciones involucradas.
Asesores de EPAM en Argentina
Beccar Varela: equipo liderado por la socia María Shakespear, junto a la asociada senior Luciana Liefeldt y el asociado Tomás Burllaile. También participaron los socios Florencia Rosati, María Eduarda Noceti y Santiago Montezanti; junto a los asociados senior Mariana Lamarca Vidal, Gonzalo Ochoa, Francisco Grosso, Alejandra Bouzigues, María Luján Callaci y María de los Ángeles Olano; y los asociados Tomás Caputo, Franco Montiel y Juan Ignacio Pazos.ï

									TCA asesoró a Puente Hnos en la actualización y prórroga de su programa de emisión de obligaciones negociables simples							
		
TCA Tanoira Cassagne (“TCA”) asesoró a Puente Hnos S.A.(“Puente”), referente en los negocios de Gestión Patrimonial, Sales & Trading, Capital Markets, y Corporate Finance, en la actualización y prórroga de su programa global de emisión de obligaciones negociables simples (no convertibles en acciones) por hasta V/N US$ 150.000.000 en circulación en cualquier momento (o su equivalente en otras monedas o unidades de valor), cuya autorización fue otorgada por la Comisión Nacional de Valores (la “CNV”) el día 31 de octubre de 2024.
Asesores Legales de la Transacción: TCA a través de su equipo integrado por sus Socios Alexia Rosenthal, Jaime Uranga e Ignacio Criado Díaz; y Asociados: Teofilo Trusso y Juan Francisco Tineo.
Asesores Internos de Puente Hnos. S.A.: Tomás González Sabathié (Director de Legales), Hernán Da Silva (Gerente de Legales) y Bautista Lau Alberdi (Abogado Senior).

									Nicholson y Cano Abogados asesoró en la emisión de Obligaciones Negociables PYME CNV Serie XIV emitidas por Sion 							
		
Sion, proveedora líder en servicios de internet, realizó una nueva emisión bajo el régimen PYME CNV de obligaciones negociables denominadas Serie XIV, en el marco de su programa global de emisión de obligaciones negociables PYME CNV por hasta un valor nominal de U$S 19.719.959 (o su equivalente en otras monedas UVAs -Unidades de Valor Adquisitivo actualizables por el Coeficiente de Estabilización de Referencia (CER).
Las ON Serie XIV se emitieron el 8 de noviembre de 2024 por un valor nominal de $3.000.000.000 (pesos tres mil millones), a una tasa de interés variable equivalente a Tasa Baldar Privada más un diferencial de tasas del 7,97%, con vencimiento el 8 de noviembre de 2025.
Se recibieron 26 ofertas por $ 5.815.000.000 (pesos cinco mil ochocientos quince millones), lo que determinó una gran sobredemanda respecto del monto ofrecido.
La oferta fue dirigida al mercado local exclusivamente a inversores calificados y las ON Serie XIV han sido autorizadas para su listado en Bolsas y Mercados Argentinos S.A. y para su negociación en el Mercado Abierto Electrónico S.A.
La intervención de Nicholson y Cano, como asesor legal de la transacción, fue a través de un equipo integrado por el socio Mario Kenny y el asociado Juan Martín Ferreiro, con intervención de la junior Teresa de Kemmeter.
En la operación también acompañaron Banco de Valores S.A. y Stonex Securities S.A. como organizadores y colocadores, y Allaria S.A., Nuevo Banco de Santa Fe S.A., Invertir en Bolsa S.A., Provincia Bursátil S.A., y Banco Supervielle S.A. como colocadores.

									Beccar Varela asesora en la constitución del fideicomiso financiero Agrofina Serie XXIX							
		
Buenos Aires, 12 de noviembre de 2024 — Beccar Varela asesoró a en la constitución y emisión de los valores de deuda fiduciaria emitidos el 31 de octubre de 2024 por un valor total de $3.256.655.334 correspondientes a la Serie Agrofina XXIX bajo el Programa Secuval II.
Banco de Valores S.A. actúa como Fiduciario Financiero, Agente de Custodia, Organizador y Colocador, mientras que Agrofina S.A. se desempeña como Fiduciante, Administrador y Agente de Cobro.
Bajo el Fideicomiso Financiero Agrofina XXIX se emitieron: (i) los Valores de Deuda Fiduciaria Clase A por $2.369.517.238 a una Tasa de Corte del 44% nominal anual, calificados como “A1+sf(arg)” el 8 de octubre de 2024 por FIX SCR S.A. Agente de Calificación de Riesgo “Afiliada de Fitch Ratings” (“Fix”) y; (ii) los Valores de Deuda Fiduciaria Clase B por $ 887.138.096 a una Tasa de Corte del 31% nominal anual, calificados como “BBBsf(arg)” por Fix el 8 de octubre de 2024. El Fideicomiso tiene por objeto el financiamiento de pequeñas y medianas empresas ya que los derechos o créditos provenientes de operaciones celebradas con PYMES CNV representan al menos el 70% del activo fideicomitido.
Beccar Varela equipo liderado por Luciana Denegri, con la participación de María Victoria Pavani, Julián Alejandro Ojeda y Carlos Nicolás Saúl Lucero ha asesorado a todas las partes de esta transacción: Banco de Valores S.A. quien participó como Co-Organizador, Colocador, Emisor, Agente de Custodia y Fiduciario; Agrofina S.A. como Fiduciante, Administrador y Agente de Cobro; FIRST Corporate Finance Advisors S.A. como Co-Organizador y Asesor Financiero; y FIRST Capital Markets S.A., Option Securities S.A. y SBS Trading S.A. como Colocadores.ï

									CNH Industrial Capital Argentina S.A. emitió obligaciones negociables denominadas y pagaderas en Dólares Estadounidenses por un monto de US$ 28.071.681.							
		
El 12 de noviembre de 2024, CNH Industrial Capital Argentina S.A. (“CNHI Capital”) emitió las Obligaciones Negociables Clase 7, por un valor nominal total de US$ 17.014.797, con vencimiento el 12 de noviembre de 2026, a una tasa de interés fija del 6% nominal anual y las Obligaciones Negociables Clase 8, por un valor nominal total de US$ 11.056.884, con vencimiento el 12 de noviembre de 2028, a tasa de interés fija del 7,5% nominal anual (las “Obligaciones Negociables”). La Obligaciones Negociables fueron emitidas bajo el Programa Global de Emisión de Obligaciones Negociables no convertibles en acciones por un valor nominal de hasta US$ 200.000.000 (Dólares Estadounidenses doscientos millones) (o su equivalente en otras monedas u otras unidades de valor) de CNH Capital.
La colocación de las Obligaciones Negociables estuvo a cargo de Banco Santander Argentina S.A. y a Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U. en su carácter de organizadores y colocadores, y de BNP Paribas (Sucursal Buenos Aires), Banco Comafi S.A., Balanz Capital Valores S.A.U., Banco Mariva S.A. y Macro Securities S.A.U. en su carácter de colocadores (todos ellos conjuntamente, los “Colocadores”).
Marval O’Farrell Mairal actuó como asesor legal de CNHI Capital. Pérez Alati Grondona Benites & Arntsen (PAGBAM) actuó como asesor legal de los Colocadores.
CNHI Capital es una empresa comercial con objeto de financiación dentro del Grupo CNH Industrial que ofrece a clientes y concesionarios de CNH Argentina S.A. e Iveco Argentina S.A. financiamiento destinado a la adquisición de vehículos nuevos y usados, y financiamiento a la red de concesionarios sobre su stock de unidades. Actualmente, es una empresa privada con más de 40 años de presencia global, más de 20 años en Brasil y 10 años en Argentina, líder en la presentación de soluciones financieras para la adquisición de máquinas y equipos.
La oferta pública de las Obligaciones Negociables fue dirigida al mercado local y las Obligaciones Negociables han sido autorizadas para su listado en Bolsas y Mercados Argentinos S.A. y para su negociación en el Mercado Abierto Electrónico S.A.
Asesores legales de CNH Capital:
Marval O’Farrell Mairal a través del equipo conformado por los socios Gabriel Matarasso y Sergio Tálamo, y los asociados Juan Pablo Lentino y Sebastián Swinnen.
Asesores legales de los Colocadores
Pérez Alati, Grondona, Benites & Arntsen a través del equipo conformado por el socio Diego Serrano Redonnet, el consejero Alejo Muñoz de Toro y los asociados Joaquín López Matheu y Tamara Friedenberger.

									DLA Piper, Bruchou & Funes de Rioja y Clifford Chance US LLP actuaron como asesores legales en la exitosa emisión internacional de Obligaciones Negociables Clase 7 de Edenor							
		
Lo hicieron mediante ofertas concurrentes, una de emisión de Obligaciones Negociables por nuevos fondos y otra en concepto de canje.

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									DLA Piper Argentina y Bruchou & Funes de Rioja asesoraron en la emisión de Títulos de Deuda Pública de la Provincia de Buenos Aires.							
		
El 5 de noviembre de 2024 la Provincia de Buenos Aires realizó una emisión de Títulos de Deuda Pública a tasa variable con vencimiento en 2026, por un valor nominal de $151.697.875.031 (los “Títulos de Deuda”).
Los Títulos de Deuda se emitieron a un plazo de 18 meses, amortizan íntegramente al vencimiento y devengan intereses pagaderos trimestralmente a la tasa de interés resultante de la suma de la tasa BADLAR más un margen fijo de 7% nominal anual. 
La Provincia de Buenos Aires destinará los fondos netos obtenidos de la emisión de los Títulos de Deuda para financiar la ejecución de proyectos de inversión pública, actualmente en desarrollo o que se prevea iniciar, en infraestructura provincial.
Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U., Banco de la Provincia de Buenos Aires, Banco Credicoop Cooperativo Limitado, Macro Securities S.A.U., Puente Hnos S.A., Invertir en Bolsa S.A. y Adcap Securities Argentina S.A. se desempeñaron como agentes colocadores en la transacción.
Asesores Legales de la Provincia
DLA Piper Argentina asesoró a la Provincia de Buenos Aires con un equipo conformado por el socio Justo Segura y los asociados Federico Vieyra y Mariana Carbajo.
Asesores Legales de los Agentes Colocadores
Bruchou & Funes de Rioja asesoró a los Agentes Colocadores de la transacción con un equipo conformado por el socio Alejandro Perelsztein y los asociados Juan María Rosatto y Branko Serventich.

									Beccar Varela asesora en la emisión de Obligaciones Negociables Clase XVII de Banco Galicia							
		
Buenos Aires, 11 de noviembre de 2024 — El 4 de noviembre de 2024, Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U. (“Banco Galicia”) emitió las Obligaciones Negociables Clase XVII (las “Obligaciones Negociables”) simples, no convertibles en acciones, no garantizadas, denominadas en dólares estadounidenses, integrables y pagaderas en efectivo en dólares estadounidenses en el exterior, por un valor nominal de US$ 83.477.768. La emisión fue realizada bajo el Régimen de Emisor Frecuente de la CNV, en el marco del Prospecto de Emisión de Obligaciones Negociables en tramos por hasta un monto máximo de emisión de US$ 1.000.000.000 (dólares estadounidenses mil millones) (o su equivalente en otras monedas, unidades de medida y/o unidades de valor).
Las Obligaciones Negociables, cuyo vencimiento operará el 30 de abril de 2025, devengan intereses a una tasa de interés fija del 2% nominal anual. Los intereses y la amortización del 100% del capital de las Obligaciones Negociables se abonarán en un único pago en la Fecha de Vencimiento.
Asimismo, las Obligaciones Negociables han sido calificadas localmente como “A1+(arg)” por FIX SCR S.A. el 31 de octubre de 2024, y fueron autorizadas para su listado y negociación en el Mercado Abierto Electrónico S.A. y en Bolsas y Mercados Argentinos S.A.
En la emisión de las Obligaciones Negociables Clase XVII, Banco Galicia, el emisor, actuó también como colocador, al tiempo que Galicia Securities S.A. e Inviu S.A.U. actuaron como colocadores.
Todas las partes fueron asesoradas por el equipo de Beccar Varela liderado por Luciana Denegri, con la participación de María Victoria Pavani, María Carolina Pilchik, Martina Puntillo y Carlos Nicolás Saúl Lucero. ï

									Nicholson y Cano Abogados y TCA Tanoira Cassagne asesoran en la emisión de las Obligaciones Negociables Serie XIV de Surcos.							
		
Surcos S.A. ("Surcos") una compañía líder en venta de insumos agropecuarios, realizó una nueva emisión de obligaciones negociables bajo (i) la Serie XIV Clase A VS por un valor nominal de U$S 15.191.230, a una tasa fija del 9% y con vencimiento el 8 de noviembre de 2026 (las “ON Serie XIV Clase A VS”); (ii) la Serie XIV Clase B por un valor nominal de U$S 1.577.821, a una tasa fija del 9% y con vencimiento el 8 de mayo de 2027 (las “ON Serie XIV Clase B”); y (iii) la Serie XIV Clase C por un valor nominal de $ 3.078.396.350 a una tasa fija del 44% y con vencimiento el 8 de agosto de 2025 (las “ON Serie XIV Clase C” y junto con las ON Serie XIV Clase A VS y las ON Serie XIV Clase B, las “ON Serie XIV”), en el marco de su programa global de emisión de obligaciones negociables por hasta un valor nominal de U$S 100.000.000 (Dólares estadounidenses cien millones) (o su equivalente en otras monedas o en otras unidades de valor) (el “Programa”).
La Fecha de Emisión y Liquidación de las ON Serie XIV fue el pasado 8 de noviembre de 2024.
Las ON Serie XIV Clase A VS fueron emitidas en línea con los Principios de Bonos Vinculados a la Sostenibilidad (“VS”) contenidos en la Guía de Bonos Vinculados a la Sostenibilidad y el Reglamento para el listado de Obligaciones Negociables y Títulos Públicos para su incorporación al panel de Bonos Vinculados a la Sostenibilidad de Bolsas y Mercados Argentinos S.A.  (“ByMA”). La evaluación de bono sostenible fue efectuada por FIX SCR S.A. Agente de Calificación de Riesgo, quien ha otorgado la calificación “BVS2(arg)”.
Nicholson y Cano asesoró a Surcos S.A. y TCA Tanoira Cassagne asesoró a Banco Supervielle S.A, Balanz Capital Valores S.A.U., Max Capital S.A., Invertir en Bolsa S.A., Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U., Banco Santander Argentina S.A., TPCG Valores S.A.U., Facimex Valores S.A., Banco de la Provincia de Buenos Aires, Columbus IB Valores S.A., PP Inversiones S.A., Adcap Securities Argentina S.A., BACS Banco de Crédito y Securitización S.A. y Banco Hipotecario S.A., como colocadores (conjuntamente los “Colocadores”), en la emisión de las ON Serie XIV.
Asesoramiento legal a Surcos S.A.
Nicholson y Cano Abogados: Socio Mario Kenny y Asociados Juan Martín Ferreiro y Jesica Pabstleben.
Asesoramiento legal a los Colocadores 
TCA Tanoira Cassagne: Socios Alexia Rosenthal y Jaime Uranga y Asociados Juan Sanguinetti, Carolina Mercero y Florencia Ramos Frean.

									Tavarone asesoró a Posco en la solicitud de adhesión al RIGI por su Proyecto de litio “Sal de Oro”							
		
Tavarone Rovelli Salim Miani (“Tavarone”) representó a Posco Argentina S.A.U. (“Posco Argentina”), subsidiaria de Posco Holdings (NYSE: PKX), una empresa coreana líder en producción de acero y litio, en la solicitud de adhesión al nuevo Régimen de Incentivo para Grandes Inversiones (el “RIGI”) por su proyecto de litio “Sal de Oro” (el “Proyecto Sal de Oro”).
El RIGI es un marco normativo aprobado en 2024 con el objetivo de fomentar las inversiones de carácter privado y el financiamiento de grandes inversiones (definidas, en general, como aquellos que involucren un monto igual o superior a US$200.000.000, entre otros requisitos).
El Proyecto Sal de Oro esta ubicado en el Salar del Hombre Muerto, en las provincias de Salta y Catamarca, siendo uno de los proyectos mineros de litio más grandes del país. La Etapa I del Proyecto Sal de Oro producirá aproximadamente 25.000 toneladas de fosfato de litio por año, mientras que la Etapa II producirá aproximadamente 23.000 toneladas de carbonato de litio por año. 
Las inversiones en activos computables, en los términos del RIGI, superan los US$1.000.000.000, mientras que el monto total de inversión del Proyecto Sal de Oro excede los US$2.000.000.000.
La solicitud de adhesión fue presentada el día 30 de octubre de 2024. El Proyecto Sal de Oro es uno de los tres primeros proyectos en aplicar al RIGI, y es el que involucra el monto de inversión más alto a la fecha. 
La solicitud de adhesión al RIGI es un hito clave en el Proyecto Sal de Oro, crucial para el desarrollo de nuevas Etapas del proyecto.
El equipo interdisciplinario de Tavarone fue liderado por los socios Javier Constanzó, Julieta De Ruggiero y Nicolás Eliaschev, con los asociados Milagros Piñeiro, Victoria Barrueco y Eduardo Cano. El socio Leonel Zanotto asesoró sobre aspectos tributarios. 

									Marval asesora en la emisión de Valores Fiduciarios “Mercado Crédito XXVIII”							
		
El estudio jurídico argentino brindó nuevamente asesoramiento en una transacción sobre derecho bancario, finanzas y fintech.
Tras participar en 27 series, Marval O’Farrell Mairal actuó una vez más como asesor legal en la emisión de la vigésima octava serie de valores fiduciarios correspondientes al fideicomiso financiero “Mercado Crédito”. El monto de la emisión alcanzó un total de V/N ARS 41.996.152.477 y forma parte del Programa Global de Valores Fiduciarios Mercado Crédito, que tituliza préstamos 100 % digitales. La emisión se realizó el 25 de octubre de 2024 e incluyó valores de deuda fiduciaria por V/N ARS 32.547.018.169 y certificados de participación por V/N ARS 9.449.134.308.
MercadoLibre SRL, empresa líder de LATAM, se desempeñó como fiduciante, administrador y agente de cobro; mientras que Banco Patagonia SA actuó como fiduciario, organizador y colocador; y Allaria SA, como subcolocador. Bajo la misma estructura utilizada en las emisiones anteriores, el patrimonio fideicomitido en Mercado Crédito XXVIII consiste en préstamos de consumo y para capital de trabajo otorgados de manera 100 % digital a usuarios y consumidores a través de la ejecución de instrumentos privados suscriptos mediante firma electrónica, por medio de la plataforma electrónica de MercadoLibre.
La Comisión Nacional de Valores autorizó la oferta pública de estos valores fiduciarios, que se negocian en el Mercado Abierto Electrónico y listan en Bolsas y Mercados Argentinos SA.
Marval O’Farrell Mairal ocupó el rol de asesor legal en la transacción a través de sus socios Juan Diehl Moreno y Sergio Tálamo junto con su asociado Sebastian Swinnen. Micaela Varas Bleuer, María Victoria Suarez y Paulina Rossi actuaron como asesoras legales internas de MercadoLibre.

									Marval asesoró a Tsingshan en la venta de su participación en un proyecto de litio de Eramet en la Argentina							
		
Marval O’Farrell Mairal asesoró a Eternal Tsingshan Group Co. Ltd. en la venta de su participación en Eramine Sudamerica SA.
Transcurridos tres años desde la inversión inicial de Eternal Tsingshan Group Co. Ltd. en Eramine Sudamerica SA −empresa argentina que posee las concesiones mineras en los salares Centenario-Ratones y Arizaro en Argentina−, Eramet recompró el 49,9 % de Eramine Sudamerica SA. Así, recuperó la totalidad de la participación accionaria en esa empresa. El precio neto de compra se fijó en USD 699 millones.
El asesoramiento fue realizado a través de un equipo liderado por nuestra socia Macarena García Mirri y las asociadas Agustina Arias y Felicitas Bunge Ludtke. Leonardo Rodríguez, jefe del departamento de minería de Marval, y Enrique Stile, de nuestro departamento laboral, también participaron en la operación.
ResourceLaw, en alianza con ReedSmith (Johnny Lim, Michael Kwan y Bryan Ship), asesoró a Eternal Tsingshan en la estructura del acuerdo y lideró la transacción para Eternal Tsingshan Group Co., Ltd. y GIDE LOYRETTE NOUEL A.A.R.P.I. (Julien David y Eya Ennaifer) y MARTON · AGRANATI · ALBORES Y ASOCIADOS (Javier Agranati, Adriana Castillo e Ignacio Gómez Nolasco) asesoraron a Eramet.
Guillaume Calais y Francisco Garcia Elorrio Malbran, del equipo interno de Legal – M&A y Proyectos Estratégicos de Eramet, también fueron parte esencial de la transacción.

									O’Farrell y EGFA Abogados asesoraron en la emisión de Obligaciones Negociables Clase XIV y Clase XV de John Deere Credit Compañía Financiera S.A. emitidas bajo el Régimen de Emisor Frecuente							
		
O’Farrell asesoró a John Deere Credit Compañía Financiera S.A. y EGFA Abogados asesoró a Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U., Balanz Capital Valores S.A.U., Banco Santander Argentina S.A., Banco BBVA Argentina S.A., Puente Hermanos S.A, Macro Securities S.A.U., Banco Patagonia S.A. y Banco Comafi S.A. como organizadores y colocadores, en la colocación de las Obligaciones Negociables Clase XIV denominadas y pagaderas en dólares estadounidenses a tasa fija nominal anual de 5% y con vencimiento en 2026 por un monto total de US$ 28.658.217 y de las Obligaciones Negociables Clase XV denominadas y pagaderas en dólares estadounidenses en la República Argentina a tasa fija nominal anual de 6,5% y con vencimiento en 2028 por un monto total de US$ 16.405.232
La emisión de las Obligaciones Negociables Clase XIV y Clase XV se realizó el 21 de octubre de 2024 bajo el Régimen de Emisor Frecuente establecido en la Sección VIII, Capítulo V, Título II de las Normas de la CNV.
Las Obligaciones Negociables Clase XIV y Clase XV han sido autorizadas para su listado en Bolsas y Mercados Buenos Aires S.A. (BYMA) a través de la Bolsa de Comercio de Buenos Aires S.A. (BCBA) y para su negociación en Mercado Abierto Electrónico S.A. (MAE).
Asesoramiento legal a John Deere Credit Compañía Financiera S.A.
O'Farrell: Socio Sebastián Luegmayer y asociada Irupé Martínez.
Asesoramiento legal a los Colocadores
EGFA Abogados: Socia Carolina Curzi y asociadas María Constanza Martella, Marina Galindez y Agustina Weil.

									Tavarone Rovelli Salim & Miani / TRSM y Pérez Alati, Grondona, Benites & Arntsen asesoraron a Inversora Mercedes S.A. y a Dragados S.A. en la transferencia de la participación de control de Dycasa S.A.							
		
Tavarone Rovelli Salim & Miani / TRSM y Pérez Alati, Grondona, Benites & Arntsen asistieron legalmente a Inversora Mercedes (“Inversora Mercedes”) y a Dragados S.A. (“Dragados”), respectivamente, en el acuerdo de venta de la totalidad de las acciones de propiedad de Dragados en Dycasa S.A. (“Dycasa” o la “Sociedad”), las cuales representan el 66,10% del capital social y el 88,88% de los votos de la Sociedad. El resto del capital social de Dycasa es propiedad de inversores a través del mercado de capitales, por lo cual Inversora Mercedes lanzará una oferta pública de adquisición, de acuerdo con la normativa aplicable.
Dragados es una empresa internacional con subsidiarias en Europa y Latinoamérica y su casa matriz está en España.
Dycasa es una sociedad listada en Bolsas y Mercados S.A. (BYMA) que se dedica a la construcción de grandes obras y a la explotación de concesiones de obras públicas, tanto en forma directa como a través de sociedades participadas. Su trayectoria abarca la ejecución de obras de diversas especialidades, tales como obras viales, obras portuarias, construcciones comerciales e industriales, obras hidráulicas y de saneamiento, entre otras.
Asesoramiento legal a Inversora Mercedes:
Tavarone, Rovelli, Salim & Miani: Socios Federico Salim y Julián Razumny y Asociados Paula Cerizola, Manuela Cané, Sofía Elhorriburu y Trinidad Morello.
Asesoramiento legal Dragados: 
-Abogados Internos: Asesoría Jurídica Interna.
-Abogados Externos:
Pérez Alati, Grondona, Benites & Arntsen: Socios María Gabriela Grigioni y Tomás Perez Alati y Asociados Nahuel Perez de Villarreal, Nicolás del Campo Wilson y María Sol Martinez.

									Marval O’Farrell Mairal asesoró a los colocadores internacionales y agentes colocadores locales en la reapertura de las Obligaciones Negociables de la Clase 21 de Telecom Argentina por USD 200.000.000.							
		
Marval y A&O Shearman actuaron como asesores legales de los colocadores internacionales y locales, y EGFA Abogados y Cleary Gottlieb Steen & Hamilton LLP asesoraron a Telecom Argentina S.A., en la emisión de obligaciones negociables adicionales Clase 21.
Telecom Argentina SA, en el marco de su programa global de emisión de obligaciones negociables por un valor nominal de hasta USD 3.000.000.000 (o su equivalente en otras monedas o unidades de valor), el 29 de octubre de 2024, emitió las obligaciones negociables adicionales Clase 21 por un valor nominal de USD 200.000.000, a una tasa fija anual de 9,500%, amortizables, con vencimiento en 2031.
Las obligaciones negociables emitidas son obligaciones negociables adicionales a las emisiones anteriores de la clase 21, emitidas por la compañía el 18 de julio, 26 de julio y 9 de agosto de 2024, alcanzando una emisión total de las obligaciones negociables clase 21 originales de USD 617.217.000, y junto con esta nueva emisión, un monto total de USD 817.217.000.
Esta emisión de obligaciones negociables adicionales clase 21 se realizó a un precio de 103,28% del valor nominal de las obligaciones negociables y con un rendimiento del 8,75% nominal anual, implicando una mejora significativa respecto de la oferta original en julio de 2024, la cual ofrecía un rendimiento del 9,70%.
Marval O’Farrell Mairal, localmente, y A&O Shearman, bajo ley extranjera, asesoraron a Deutsche Bank Securities Inc, JP Morgan Securities LLC, Santander US Capital Markets LLC, y Latin Securities SA, Agente de Valores, como colocadores internacionales; y a Latin Securities SA y Banco Santander Argentina S.A. como colocadores locales.
El equipo estuvo liderado por los socios Juan M. Diehl Moreno y Sergio Tálamo, junto con los asociados María Manuela Lava, Juan Pablo Lentino y Lautaro Penza.
El equipo de EGFA estuvo liderado por sus socios Baruki González y Ximena Digón, y sus asociados María Constanza Martella, Marina Galindez, Agustina Weil y Luciano Laborato.

									Nicholson y Cano asesoró en el Fideicomiso Financiero Megabono 317							
		
Nicholson y Cano Abogados asesoró legalmente en la constitución del Fideicomiso Financiero Megabono 317 y la emisión de valores de deuda fiduciaria por un valor nominal de $12.907.811.126. 
Electrónica Megatone S.A., fiduciante bajo el Fideicomiso, obtuvo financiamiento mediante la titulización de créditos para la financiación de consumos.
La Comisión Nacional de Valores autorizó el 24 de octubre de 2024 la oferta pública de los Valores de Deuda Fiduciaria Clase A por un V/N de $12.781.314.577 y los Valores de Deuda Fiduciaria Clase B por un V/N de $126.496.549.
Banco de Valores S.A. intervino como fiduciario, organizador, emisor y colocador, Macro Securities S.A.U. y StoneX Securities S.A. como colocadores, y Banco Macro S.A. como organizador.
Nicholson y Cano intervino a través de un equipo integrado por el socio Mario Kenny y el asociado Juan Martín Ferreiro. 

									Bruchou & Funes de Rioja asesoró en la exitosa emisión de Obligaciones Negociables Clase 8 y 9 de Tecpetrol S.A. por un valor nominal en conjunto de US$147.972.284.							
		
Bruchou & Funes de Rioja asesoró a Banco Santander Argentina S.A., Banco de Galicia y Buenos Aires S.A.U. y Balanz Capital Valores S.A.U. (los “Colocadores”) como colocadores, en la colocación de las Obligaciones Negociables  Clase 8 denominadas y pagaderas en Dólares Estadounidenses en Argentina por un valor nominal de US$67.430.342 y de las Obligaciones Negociables Clase 9, denominadas y pagaderas en Dólares Estadounidenses en Argentina por un valor nominal de US$80.541.942, de Tecpetrol S.A., emitidas bajo su Programa de Emisión de Obligaciones Negociables Simples (No Convertibles en Acciones) por hasta US$1.000.000.000 (o su equivalente en otras monedas o unidades de medidas o valor).
Las Obligaciones Negociables Clase 8 están denominadas en dólares estadounidenses, con vencimiento el 24 de octubre de 2027, y devengarán intereses a una tasa de interés nominal fija del 5,00%.
Las Obligaciones Negociables Clase 9 están denominadas en dólares estadounidenses, con vencimiento el 24 de octubre de 2029, y devengarán intereses a una tasa de interés nominal fija del 6,80%.
Las Obligaciones Negociables Clase 8 y 9 han sido autorizadas para su listado en MAE y BYMA.
Tecpetrol S.A. es una empresa dedicada a la exploración, producción, el transporte y la distribución de hidrocarburos, y a la generación de energía eléctrica.
Asesoramiento legal de Tecpetrol S.A.
FINMA S.A.I.F.: Fernando Moreno y Clara Sereday.
Asesoramiento legal a los Colocadores
Bruchou & Funes de Rioja: Socio Alejandro Perelsztein y asociados Leandro Exequiel Belusci, Sebastián Pereyra Pagiari y Gonzalo Javier Vilariño.

									TCA Tanoira Cassagne y Bruchou & Funes de Rioja asesoraron a Oiltanking Ebytem en la emisión de las Obligaciones Negociables Serie III por un monto de US$35.529.895 bajo su Programa Global							
		
TCA Tanoira Cassagne (“TCA”) asesoró a Oiltanking Ebytem S.A. (“Oiltanking” o la “Emisora” indistintamente) y Bruchou & Funes de Rioja asesoró a Banco Galicia; Banco Santander Argentina; Balanz Capital Valores; Banco Comafi; Banco de la Provincia de Buenos Aires; Banco Patagonia; Puente Hnos; y Banco Supervielle como colocadores (en conjunto, los “Colocadores”), en la colocación de las Obligaciones Negociables Serie III por un valor nominal de US$35.529.895 a tasa del 7,00% denominadas y pagaderas en Dólares Estadounidenses en la Argentina con vencimiento el 01 de noviembre de 2028.
Oiltanking se destaca como una de las empresas líderes en la prestación de servicios dentro del de hidrocarburos en la Argentina, entre los que se incluyen la recepción, almacenamiento y bombeo de petróleo crudo. 
Asesores Legales de la Emisora: TCA a través de su equipo integrado por sus Socios Alexia Rosenthal y Jaime Uranga; y Asociados: Juan Sanguinetti, Juan Manuel Simó, Stefania Lo Valvo y Juan Francisco Tineo.
Asesoramiento legal a los Colocadores: Bruchou & Funes de Rioja a través de su equipo integrado por su Socio José María Bazán y Asociados: Leandro Exequiel Belusci, Facundo Martín Suárez Loñ y Gonzalo Vilariño.
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